Nvidia tente de retrouver sa position dans le domaine chinois des puces d'accélération de l'intelligence artificielle en obtenant l'autorisation d'exportation pour la puce H200 destinée au marché chinois après le renforcement des contrôles à l'exportation aux États-Unis et la chute de la part de marché d'un quasi-monopole à presque zéro.
Après l'entrée en vigueur des séries successives de restrictions à l'exportation imposées par le gouvernement américain sur les GPU hautes performances et les accélérateurs d'IA, la part de NVIDIA, qui était d'environ 95 % sur le marché chinois de la formation en matière de centres de données et d'intelligence artificielle, a été gravement endommagée. Les produits haut de gamme associés ont été directement interdits d'exportation et les expéditions par canal ont été presque gelées. Les grands fournisseurs de services cloud et les sociétés Internet qui s'appuyaient à l'origine sur l'écosystème de NVIDIA ont été contraints de se tourner vers des alternatives à grande échelle.
Lors de la dernière série d'examens sur les exportations de puces vers la Chine, le produit H200 conçu pour des paramètres et des seuils de performances spécifiques a été approuvé. Nvidia est considéré comme disposant d'une fenêtre clé pour réintégrer le marché chinois, dans l'espoir de fournir aux clients chinois une nouvelle génération de puissance de calcul IA sous condition de conformité, et de restaurer progressivement les bases du marché qui avaient été « clarifiées » auparavant.
À en juger par les commentaires de l'industrie, l'approbation du H200 signifie que les régulateurs américains ont fait des concessions limitées entre « cou coincé » et « libération modérée » : d'une part, ils continuent de bloquer la production complète de solutions d'interconnexion de puissance de calcul de pointe et de bande passante élevée ; d’autre part, ils permettent à des produits aux spécifications dégradées et ajustées d’entrer sur le marché chinois pour rechercher un équilibre entre sécurité de la chaîne industrielle, intérêts commerciaux et géopolitique.
Pour Nvidia, la réentrée du H200 en Chine n'est pas seulement liée à la récupération des revenus, mais également à la continuité de son écosystème logiciel et de son système de développement à l'échelle mondiale. Auparavant, un grand nombre de clients chinois ont commencé à tester des puces d'accélération GPU et IA nationales, en les remplaçant par des frameworks open source et des piles logicielles locales. Une fois cette tendance consolidée, même si l'interdiction des produits haut de gamme est levée à l'avenir, NVIDIA pourrait être confrontée à une situation de « retour difficile ».
Par conséquent, le lancement du H200 sur le marché chinois est considéré comme une tentative « d'arrêter l'hémorragie » et de « gagner du temps » : d'une part, il offre une voie de mise à niveau pour les clusters de cloud computing et de formation en IA existants qui s'appuient sur l'architecture NVIDIA ; d'un autre côté, cela maintient l'adhésion des développeurs aux outils écologiques tels que CUDA grâce à un approvisionnement continu et ralentit la pénétration des alternatives locales.
Cependant, étant donné qu'il existe encore des incertitudes dans la politique américaine de contrôle des exportations et que les fabricants chinois accélèrent leurs propres recherches dans des domaines tels que les GPU, les puces spécifiques à l'IA et les réseaux informatiques, même si Nvidia revient sur le marché chinois avec le H200, son espace et son rythme de récupération resteront soumis à de grandes variables. À l'avenir, les jeux institutionnels autour des seuils de performances, des ajustements de l'architecture des puces et du contrôle logiciel continueront d'affecter les frontières commerciales de NVIDIA en Chine et continueront de remodeler le paysage mondial de l'industrie des puces d'IA.
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